Hvorfor bruge Isle of Man Professional Trustees?
Vi har haft en længere periode med global usikkerhed, herunder højdepunkter som en pandemi, økonomisk forstyrrelse, massiv inflation og truslen om en ny kold krig. Hvordan planlægger du for fremtidige generationer i sådanne omskiftelige tider? Selvom der altid vil være markedsforstyrrelser, når det kommer til ejendoms- og arveplanlægning, kan du tage hjerte fra den standhaftige pålidelighed af licenserede og korrekt regulerede professionelle administratorer.
I denne korte artikel vil vi diskutere nogle af de vigtigste grunde til, at du bør overveje en professionel tillidsmand til din tillidsstruktur:
- Hvad er en professionel tillidsmand?
- Hvorfor er en lægmand nogle gange det forkerte valg?
- Hvad skal jeg overveje, når jeg vælger en professionel tillidsmand?
- Hvordan kan Dixcart hjælpe med min Trust-planlægning?
1. Hvad er en professionel tillidsmand?
Du kan ikke have en tillid uden tillidsmænd, men hvad er en tillidsmand, og hvad er forskellen mellem en lægtillidsmand og en professionel tillidsmand?
En administrator er udpeget af bosætteren / donoren af en trust og er den part, der har juridisk ejendomsret til ejendommen og aktiver, der udgør trustfonden. Trustee skal administrere Trust Fund i overensstemmelse med Trust Deed, deres forskellige pligter og i begunstigedes interesser. Du kan læs mere om de forskellige parter i en Trust og mere her.
Lægadministratorer er ikke-eksperter, fysiske personer, typisk familie eller venner, som er udpeget som tillidsmand af fondens initiativtager. De vil fungere som Trustee i Trusteens levetid eller indtil uarbejdsdygtighed, død eller erstatning.
En professionel tillidsmand kan enten være en juridisk person eller en fysisk person, men er typisk en virksomhedsenhed såsom et privat aktieselskab. Professionelle tillidsmænd er normalt kvalificerede eksperter, som vil varetage deres opgaver mod et gebyr. Den professionelle trustee indgår kontrakt med bosætteren/donoren om at levere tjenester i hele trustens levetid eller indtil de udskiftes.
Trusts har ikke særskilt juridisk person og derfor ALLE Trustees er solidarisk ansvarlige for deres handlinger under en Trust. Derudover skylder både lægadministratorer og professionelle administratorer en blanding af almindelig lov og lovbestemte pligter over for modtagerne. Disse pligter omfatter ansvar såsom at udvise rimelig omhu og dygtighed, fuldt ud at forstå deres forpligtelser i henhold til Trust, at undgå interessekonflikter, at handle inden for deres beføjelser under Trust Instrumentet og at handle upartisk.
Da trusten endvidere ikke har en separat juridisk person, og alle forpligtelser knyttet til trustfonden falder på trustees, kan trustees pådrage sig skatteforpligtelser inden for deres respektive jurisdiktion, herunder at skulle opfylde eventuelle rapporteringskrav osv.
Vigtigt er det, at den nominerede part skal være villig til at fungere som administrator, men som du kan se, er det at blive udpeget som administrator en seriøs opgave, der kan være kompleks og medfører et stort ansvar.
2. Hvorfor er en Lay Trustee nogle gange det forkerte valg?
'Alle dyr er lige, men nogle er mere lige end andre...'
Orwells berømte linje fra Animal Farm syntes at være en passende måde at åbne dette afsnit på – men hvad mener jeg med dette?
Mens domstolene vil holde lægfolk til regnskab for deres handlinger i henhold til trustakten og i overensstemmelse med de pligter, som administratoren og tillidsrepræsentanten skylder, vil professionelle administratorer blive holdt til en højere standard af omhu.
For eksempel vil Retten ved afgørelsen af professionel uagtsomhed overveje den professionelle tillidsmands sindstilstand/viden på linje med en rimeligt kompetent professionel tillidsmand, fyldt med al den viden og ekspertise, som en professionel tillidsmand kan forventes at have – herunder evt. specialistviden, som de holdt ud af at besidde.
Ydermere, mens professionelle administratorer i Storbritannien generelt ikke er reguleret, skal Isle of Man professionelle administratorer have en klasse 5-licens og reguleres af Isle of Man Financial Services Authority i henhold til Financial Services Act 2008.
Effekten af dette er tredelt:
- Familie og/eller venner, der er udpeget som administrator, vil være personligt ansvarlige for deres handlinger, herunder eventuelle tab eller fejlinformerede handlinger; og
- Hvis professionelle administratorer er engageret, vil de blive holdt til en højere standard af omhu med hensyn til at opfylde deres pligter under trusten; og
- Alle Isle of Man Professional Trustees skal opretholde en licens og er reguleret. Dette giver yderligere beskyttelse og kvalitetssikring, som kunden og deres modtagere kan trøste sig med.
Når en lægadministrator er udpeget, vil nybyggeren/donoren ikke nødvendigvis drage fordel af nogen yderligere beskyttelse, og de vil ikke blive holdt til en professionel standard. Der er mange flere grunde, der kan hjælpe med at afgøre, om en professionel tillidsmand er den rigtige for dig under omstændighederne.
Ulemper ved at udpege en professionel administrator
At udpege en professionel tillidsmand er ikke uden sine overvejelser. Den største ulempe ved at udpege en professionel administrator er naturligvis de implicitte gebyrer. Størrelsen af Trust Fund vil afgøre, om Professional Trustee-tjenester er levedygtige eller ej.
Hvor trustfonden er under en minimumsstørrelse, kan honorarer til professionelle administratorer formindske aktiverne uforholdsmæssigt. For eksempel skal et forlig på £100, der pådrager sig Professional Trustee-honorarer på £10 årligt opnå over 10 % vækst om året for alene at dække sine Professional Trustee-omkostninger – der kan naturligvis også være tredjepartshonorarer (f.eks. investeringsforvaltere, depotbanker, Ejendomsforvaltere osv.) – dette er naturligvis ikke levedygtigt. Til sammenligning skal et forlig på £1m med det samme £10k Professional Trustee-honorar kun opnå over 1% vækst om året, en meget mere opnåelig hindring.
Derfor er Professionelle Trustees typisk engageret, hvor Trust Fund vil blive vurderet i millioner+. Under sådanne omstændigheder kan omkostningerne for den professionelle administrator og eventuelle tredjeparter dækkes, mens de stadig oplever en sund vækst via indkomst, gevinster og påløbne renter.
I sådanne tilfælde overfører kunden også kontrollen over deres afviklede aktiver til personer, som de muligvis ikke har et eksisterende forhold til. Denne bekymring kan dog afhjælpes af nogle af de spørgsmål, vi behandler i afsnit 3.
Ulemper ved at udpege en lægmand
Omvendt er de vigtigste fordele ved at udpege en lægadministrator, at nybyggeren/donoren vil have et tidligere forhold til dem, dvs. de vil være en kendt person. Den anden vigtige fordel er, at de normalt vil fungere som administrator gratis.
Men, er der mange vigtige funktioner, der gør en lægmand til en mindre attraktiv løsning, hvor fonden og planlægningen giver mulighed for at engagere en professionel administrator. Dette omfatter overvejelser som:
Kontinuitet
Desværre, i modsætning til Professional Trustees, der handler via en virksomhedsenhed, kan Lay Trustees dø eller miste kapacitet. Dette kan forårsage problemer for en effektiv og effektiv administration af fonden og medføre omkostninger at afhjælpe. Efterfølgende tillidsmænd kan nævnes i skødet, men de samme problemer forbliver, plus der er afhængighed af korrekt journalføring og en god overdragelse – da de ikke nødvendigvis vil blive opbevaret centralt i modsætning til Professionelle Trustees' kontorer.
Lægmændenes forhold kan også ændres. For eksempel kan de emigrere for at arbejde osv. Hvor dette er tilfældet, kan det, bortset fra spørgsmålet om fjerntliggende beliggenhed, som nævnt tidligere, forårsage utilsigtede forpligtelser. Trustee kan trække trusten ind i den nye jurisdiktions skatteordning, og det kan igen have skattemæssige konsekvenser.
En professionel tillidsmand leverer varighed og sikkerhed med hensyn til behandlingen under deres embedsperiode. Ud over at virksomheden kan fortsætte i al evighed, giver denne funktion tjenesteudbyderen mulighed for at have en dybtgående forståelse af arrangementet, bosætteren/donoren og, hvor det er relevant, fordelsmodtagerne gennem hele fondens løbetid, hvilket hjælper med den effektive forvaltning af fonden. Tillid.
neutralitet
Da Lay Trustees er personer kendt af Settlor / Donor såsom familie eller venner, har de meget ofte 'skin in the game' så at sige, dvs. de har ofte en interesse - enten direkte eller indirekte. Som tidligere nævnt er dette en af de juridiske pligter, der påhviler Trustees.
Hvor der er et problem med upartiskhed, interessekonflikter osv. kan dette kompromittere arrangementet, være roden til retslige handlinger og kan endda se afvigelser fra bosætterens/donorens mål. Ydermere kan lægfolk ofte falde ud, hvilket gør administrationen af fonden endnu sværere.
En professionel tillidsmand er uafhængig af forhold mellem familier og sikrer altid en uvildig tilgang til at udføre deres opgaver under trusten – altid handlet i modtagernes bedste interesse og i overensstemmelse med bosætterens/donorens ønsker.
Byrde
At fungere som tillidsmand kan være en tidskrævende, kompleks og nogle gange uhåndterlig opgave. Dette kan resultere i, at rollen bliver overvældende og potentielt stressende for lægfolk, især hvor trustfonden omfatter betydelige aktiver.
Uanset om de udfører den daglige administration, fører regnskaber eller handler med tredjepartseksperter, vil dine Trustees påtage sig et byrdefuldt ansvar. Husk, at lægfolk ofte jonglerer med denne rolle sammen med deres arbejde og hjemmeliv.
Udnævnelse af en professionel tillidsmand, såsom Dixcart, outsourcer denne byrde til fuldendte fagfolk, der har dedikeret sig til at levere kvalitetsservice og holde dine kære fri for smerter og smerter ved tillidsmandskab.
Viden og ekspertise
Forståeligt nok besidder flertallet af lægadministratorer simpelthen ikke den nødvendige viden og ekspertise til at administrere en trust optimalt. I dagens verden er miljøet underlagt regelmæssige opdateringer, for eksempel i rapporteringskrav, f.eks. FATCA og CRS, registreringskrav, f.eks. Register of Overseas Entities og ændringer i den skattemæssige, juridiske eller regulatoriske behandling mv.
Ofte vil kvalificerede fagfolk, såsom Dixcart, have et indgående kendskab til alle relevante områder og opretholde en bevidsthed om bedste praksis.
Der kan faktisk være behov for specialistviden, og derfor kan der være behov for en professionel tillidsmand. For eksempel er det ikke ualmindeligt, at virksomheder eller grupper af virksomheder søger at implementere specialistfonde, såsom Employee Benefit Trusts eller Employee Ownership Trusts. I sådanne tilfælde er god regeringsførelse afgørende, og derfor kan professionelle tillidsmænd være meget gavnlige.
Viden og ekspertise hos din professionelle administrator kan endda hjælpe trustfonden med at nå sine mål over tid, hvilket giver værdi og omkostningsbesparelser ud over simpel administration.
Som konklusion, givet de korrekte omstændigheder, kan udnævnelsen af en professionel administrator, såsom Dixcart, afbøde ellers uberettigede forpligtelser og give ro i sindet for alle involverede parter.
3. Hvad skal jeg overveje, når jeg vælger en professionel tillidsmand?
Hvis du og/eller din rådgiver mener, at en professionel tillidsmand er en passende løsning, undrer du dig måske over, hvordan du bedst identificerer en god professionel tillidsmand. Der er mange faktorer, der skal tages i betragtning, men nedenfor er et par spørgsmål, der indikerer en god kvalitet, tillids- og virksomhedsserviceudbyder:
Er Trust and Corporate Service Provider veletableret?
Kunden vil gerne overveje de virksomheder, der har en arv i branchen, og som har fungeret kontinuerligt uden problemer. Dette viser tjenesteudbyderens forpligtelse til at fungere bæredygtigt og på en måde, der overholder kravene. En tjenesteudbyder med stor erfaring inden for tillids- og virksomhedstjenester vil have en dybere forståelse af kompleksiteten, der er involveret i at administrere enheder. Deres erfaring kan hjælpe dig med at navigere i potentielle faldgruber og udfordringer, som kan være værdiskabende. Derfor er handelsperioden en indikator for varighed og pålidelighed.
Dixcart Group har nu handlet i over 50 år og er fortsat privat ejet af samme familie. Ydermere har Dixcart Isle of Man været i drift siden 1989, hvilket repræsenterer en dyb og varieret viden om tillid og virksomhedsadministration. Det betyder, at vi ikke har det samme kommercielle pres, som private equity-tjenesteudbydere oplever, vi påtager os kun en strukturering, der overholder kravene, og derfor har fokus på kvalitet frem for volumen.
Har Trust and Corporate Service Provider professionelt kvalificeret og erfarent personale?
En pålidelig Trust and Corporate Service Provider bør have et team af fagfolk med relevante kvalifikationer og ekspertise, såsom revisorer, advokater, STEP kvalificerede Trustees, Chartered Secretaries osv. De vil generelt være medlemmer af anerkendte brancheorganer og foreninger.
Når du handler med din Trust and Corporate Service Provider, skal du føle dig sikker på, at det personale, du interagerer med, er velinformeret, kan give de svar, du har brug for, og ideelt set er professionelt kvalificeret.
Derudover er det også vigtigt at have direkte kontakt med senior teammedlemmer og direktører. Når du vil have noget handlet - skal det behandles som en prioritet. Dette er en god indikator for servicestandarder.
Hos Dixcart vil dine daglige anliggender blive behandlet af fagligt kvalificerede ledende medarbejdere. Derudover er vores direktører opmærksomme på enhver enhed, som vi er ombord på, og engagerer os fuldt ud i de leverede tjenester.
Har Trust and Corporate-tjenesteudbyderen en gennemsigtig gebyrstruktur?
Det meste af administration og overholdelse, der udføres af Trust- og Corporate Service Providers, leveres typisk på 'tidsforbrug'-basis, hvilket betyder, at der gælder en forholdsmæssig timepris. Niveauet for skyldige gebyrer vil være i overensstemmelse med de aktivitetsniveauer, der kræves for at drive enheden. Ydermere vil timeprisen, der gælder for enhver opgave, afhænge af kompleksiteten af opgaven og den nødvendige ekspertise.
Når du overvejer din Trust and Corporate Service Provider, skal du sikre dig, at gebyrerne er gennemsigtige, og at du aldrig vil blive faktureret uden at forstå, hvad det er, du betaler for. Der skal også være fleksibilitet indbygget, så der foretages regelmæssige gennemgange, og forholdet kan forblive retfærdigt for alle involverede parter.
Vi vil altid være åbne og ærlige over for kunder og rådgivere, når det kommer til gebyrer, altid give forudgående advarsel og opnå klientsign-off, før vi gør noget. Hos Dixcart tror vi på, at tillid er en grundlæggende byggesten i udviklingen af vores forhold til kunder og deres rådgivere.
Vil du have et dedikeret kontaktpunkt?
En god Trust and Corporate Service Provider sikrer kontinuitet i servicen, hvilket igen minimerer potentielle forstyrrelser. Derfor er det meget vigtigt, at du er i stand til at opbygge langsigtede relationer af tillid og forståelse med dedikerede teammedlemmer. En lav udskiftning af personale og sjældne ændringer i dine kontakter indikerer den form for pålidelighed og stabilitet, du vil have til enhver langsigtet planlægning, såsom en Trust.
Dixcarts Isle of Man-kontor har en meget lav afgang af medarbejdere, hvor mange af vores teammedlemmer har været hos os i 5+ år, og et antal har tjent i omkring 20 år.
4. Hvordan kan Dixcart hjælpe med min tillidsplanlægning?
Dixcart har stor erfaring i alle offshore-enheder og kan hjælpe med opsætning og løbende administration af din private kundeplanlægning og virksomhedsstrukturering. Dette inkluderer alle former for tillid og eventuelle underliggende Special Purpose Vehicles eller virksomhedsenheder.
I løbet af de sidste 50 år har vi udviklet stærke samarbejdsrelationer med nogle af verdens førende rådgivere. Hvis du endnu ikke har ansat en professionel rådgiver, kan vi lave en introduktion efter behov.
Kontakt os
Hvis du gerne vil diskutere Professional Trustee-tjenester eller ejendoms- og arveplanlægning, er du velkommen til at kontakte Paul Harvey hos Dixcart: rådgivning.iom@dixcart.com
Dixcart Management (IOM) Limited er licenseret af Isle of Man Financial Services Authority
