Til að eiga rétt á Gullna vegabréfsáritun í gegnum fjárfestingarsjóð verða umsækjendur að millifæra að minnsta kosti 500,000 evrur í einingar fjárfestingarsjóða eða áhættufjármagnssjóða. Þessir sjóðir verða að fylgja ákveðnum reglum:

• Áhersla utan fasteigna: Mikilvægt er að sjóðirnir geti hvorki beint né óbeint fjárfest í fasteignum til íbúðar. Sjóðir sem einbeita sér að öðrum geirum eins og tækni, endurnýjanlegri orku, heilbrigðisþjónustu, landbúnaði og ýmsum vaxtartengdum fyrirtækjum eru gjaldgengir.
• Skráning í Portúgal: Sjóðurinn verður að vera skráður og undir eftirliti portúgalskra laga af Comissão do Mercado de Valores Mobiliários (CMVM), verðbréfamarkaðsnefnd Portúgals. Þetta eftirlit tryggir gagnsæi og vernd fjárfesta.
• Gjalddagi: Hlutabréf eða hlutdeildarskírteini sjóðsins verða að hafa að lágmarki fimm ára binditíma á fjárfestingartíma.
• Fjárfestingaráhersla í Portúgal: Lykilskilyrði er að að minnsta kosti 60% af fjárfestingasafni sjóðsins verði í viðskiptafyrirtækjum með höfuðstöðvar á portúgölsku yfirráðasvæði. Þetta tryggir að fjárfestingin komi portúgalska hagkerfinu beint til góða.

Að velja fjárfestingarsjóð fyrir portúgalska gullna vegabréfsáritunina þína býður upp á nokkra sannfærandi kosti:

• Fjölskylduþátttaka: Gullna vegabréfsáritunaráætlunin nær til nánustu fjölskyldumeðlima, þar á meðal maka, barna á framfæri og foreldra á framfæri, og tryggir sameiginlega leið til búsetu í Evrópu.
• Fagleg stjórnun og fjölbreytni: Sjóðirnir eru stjórnaðir af reyndum sérfræðingum sem leita virkt að efnilegum fjárfestingartækifærum í ýmsum geirum. Þessi faglega eftirlit getur dregið úr byrði einstakra fjárfesta við að stjórna beinum eignum og býður upp á dreifingu, sem hugsanlega dregur úr áhættu samanborið við eina beina fjárfestingu.
• Einfaldað ferli: Í samanburði við beina stofnun fyrirtækja eða einstaklingsbundna fasteignastjórnun felur fjárfesting í sjóði oft í sér einfaldara umsóknarferli, með minni stjórnsýsluálagi þegar upphaflega fjárfestingin hefur verið gerð.
• Engin virk stjórnun krafist: Fjárfestar þurfa ekki að stýra undirliggjandi fjárfestingum virkt eða taka beinan þátt í rekstri fyrirtækja. Þessi „handfrjálsa“ aðferð hentar þeim sem kjósa óvirka fjárfestingu á meðan þeir sækjast eftir búsetu.
• Sveigjanleiki og lágmarksdvalarkröfur: Eins og aðrar leiðir með Gullna vegabréfsáritun heldur fjárfestingarkosturinn í sjóðnum þeirri aðlaðandi kröfu að vera að meðaltali í Portúgal í 7 daga á ári. Þetta gerir fjárfestum kleift að viðhalda núverandi lífsstíl sínum og skattalegri lögheimili en samt sem áður sækjast eftir portúgölskum ríkisborgararétti.
• Möguleiki á skilum: Þó að aðalmarkmiðið sé búseta, þá stefna margir sjóðir sem uppfylla skilyrði að því að skila ávöxtun, sem býður upp á möguleika á hækkun eigna yfir fjárfestingartímabilið. Sumir sjóðir geta jafnvel boðið upp á snemmbúna útborgun ávöxtunar, þó að það sé nauðsynlegt að skilja sérstök skilmála sjóðsins og útgöngustefnu.
• SkattaívilnanirÚtborgun frá hæfum sjóðum til viðkomandi portúgalskra hlutdeildarskírteinahafa sem eru ekki skattskyldir er ekki skattskyld af henni (nema til portúgalsks skattaskjóls). Mikilvægt er að skilja að Gullna vegabréfsáritunin er búsetuáætlun og leiðir ekki endilega til skattskyldrar búsetu í Portúgal (sjá hér fyrir nánari upplýsingar um skattheimtu).
• Leið til búsetu og ríkisborgararéttar í ESB: Fjárfesting sjóðsins leiðir til dvalarleyfis fyrir Portúgal, sem veitir vegabréfsáritunarfrjálsa ferðalög innan Schengen-svæðisins. Eftir fimm ára viðhald fjárfestingar og uppfyllingu lágmarksdvalarskilyrða geta umsækjendur og hæfir fjölskyldumeðlimir þeirra sótt um fasta búsetu eða portúgalskan ríkisborgararétt og fengið þannig ESB-vegabréf.
  • Athugið að portúgalska þingið hefur hafið umræður um verulegar breytingar á ríkisfangs- og útlendingalögum landsins, þar á meðal að lengja dvalartíma sem krafist er fyrir ríkisborgararétt og breyta því hvernig sá tími er reiknaður út. Þessar breytingartillögur, sem einnig ná yfir strangari kröfur fyrir fjölskyldusameiningu, eru enn á frumstigi og gætu þurft að breytast..
• Fjölskylduþátttaka: Gullna vegabréfsáritunaráætlunin nær til nánustu fjölskyldumeðlima, þar á meðal maka, barna á framfæri og foreldra á framfæri, og tryggir sameiginlega leið til búsetu í Evrópu.

Þótt fjárfestingarleiðin í sjóðnum sé aðlaðandi, þá fylgja henni einnig atriði sem þarf að hafa í huga og hugsanlega áhættu:

• Breytingar á reglugerðum: Eins og áður hefur komið fram eru portúgalsku ríkisstjórnin að skoða að breyta innflytjendalögum sínum og ríkisfangslögum. Þó að gullnu vegabréfsáritanirnar séu kannski ekki aðalmarkmiðið, benda tillögur til þess að breytingar gætu verið í vændum á núverandi kerfi í framtíðinni.
• Markaðsáhætta: Eins og með allar fjárfestingar getur verðmæti sjóðshlutdeilda sveiflast eftir markaðsaðstæðum og afkomu undirliggjandi eigna. Fjárfestar ættu að vera meðvitaðir um að ávöxtun er ekki tryggð og að höfuðstóll fjárfestingarinnar er í hættu.
• Lausafjárstaða: Flestir sjóðir sem uppfylla skilyrði fyrir Golden Visa eru lokaðir sjóðir með föstum gjalddaga (venjulega 6-10 ár). Þetta þýðir að fjármagn þitt verður bundið á meðan á gjalddaga stendur og möguleikar á snemmbúnum úttektum geta verið takmarkaðir eða engir.
• Val á sjóði: Það er afar mikilvægt að velja réttan sjóð. Fjárfestar ættu að framkvæma ítarlega áreiðanleikakönnun, skoða reynslu sjóðsstjórans, fjárfestingarstefnu sjóðsins, gjöld (stjórnun, afkomu, áskrift) og hvort sjóðurinn uppfylli reglur Golden Visa.
• Skattaáhrif: Þó að þeir sem ekki eru skattskyldir íbúar geti notið skattaívilnana af fjárfestingarhagnaði úr hæfum sjóðum, geta skattaleg áhrif verið mismunandi eftir aðstæðum einstaklinga og skattalegri búsetu. Nauðsynlegt er að ráðfæra sig við skattaráðgjafa bæði í Portúgal og heimalandi þínu. Sjá nánar. hér fyrir frekari upplýsingar um skattalegar afleiðingar af fjárfestingum með gullnu vegabréfsáritun.

Almennt ferlið við að sækja um Gullna vegabréfsáritunina í gegnum fjárfestingarsjóð felur í sér:

• Endurnýjun og leið til ríkisborgararéttar: Leyfið er endurnýjanlegt á tveggja ára fresti að minnsta kosti og veitir rétt til fastrar dvalar eða ríkisborgararéttar eftir fimm ár.
• Lögfræðileg og fjárhagsleg ráðgjöf: Hafðu samband við sérhæfða lögfræði- og fjármálaráðgjafa til að skilja kröfurnar, finna viðeigandi sjóði og skipuleggja fjárfestingu þína.
• Fáðu NIF og opnaðu portúgalskan bankareikning: Portúgalsk skattakennitala (NIF) er nauðsynleg og fjárfestingin verður að vera gerð af portúgölskum bankareikningi.
• Veldu og fjárfestu í einum eða fleiri viðurkenndum sjóðum: Veldu sjóð sem er undir CMVM-eftirliti og uppfyllir allar kröfur Golden Visa og er í samræmi við fjárfestingarmarkmið þín.
• Safna skjölum: Safnaðu saman öllum nauðsynlegum persónulegum skjölum, sönnun fyrir fjárfestingu, skýrum sakavottorð og öðrum fylgigögnum.
• Sendu umsókn: Umsóknin er send til portúgalskra útlendingastofnunar (AIMA).
• Líffræðileg tölfræði skipun: Mættu í viðtal í Portúgal til að láta í té líffræðileg gögn og staðfesta frumrit skjala.
• Fá dvalarleyfi: Við samþykki er fyrsta dvalarleyfið gefið út, sem gildir í tvö ár.