Trusts voor werknemerseigendom: een samenvatting
Dit artikel vat kort de potentiële voordelen van een Employee Ownership Trust (“EOT”) samen, en waarom het gebruik van een Isle of Man Trustee nuttig zou kunnen zijn.
We hebben een veel gedetailleerder artikel over dit onderwerp, als u aanvullende informatie nodig heeft: Trusts voor werknemerseigendom: een inleiding.
HMRC Open Consultatie
Elke discussie over EOT's met niet-ingezeten trustees moet beginnen met verwijzing naar de HMRC Open Consultation over dit onderwerp, die op 25 september 2023 werd afgesloten. De huidige regels laten de mogelijkheid open voor een niet-ingezeten EOT om te ontsnappen aan de Britse belastingplicht met betrekking tot verdere verkoop aan derde kopers. Hoewel er geen bewijs is van wijdverbreid offshore EOT-misbruik, is de HMRC van mening dat enige verfijning van deze regels nodig is.
Hoewel we met spanning wachten op de uitkomst van de open consultatie, dachten we dat dit een goede gelegenheid zou zijn om de basisprincipes van EOT's en hun voordelen opnieuw te bekijken en de waarde te onderstrepen die een goed gelicentieerde en gereguleerde Isle of Man Trustee kan toevoegen aan een bonafide EOT-planning.
1. Wat is een Employee Ownership Trust en waarom zou u er een gebruiken?
Een EOT is een methode om het werknemerseigendomsmodel te faciliteren en houdt in dat het eigendom van een bedrijf wordt overgedragen aan een trust, ten behoeve van alle in aanmerking komende werknemers op de lange termijn.
De Britse regering heeft de overdracht van een bedrijf aan haar werknemers gestimuleerd via een EOT, met opmerkelijke belastingvrijstellingen voor de vertrekkende eigenaar. Onder een EOT kunnen meerderheidsaandeelhouders meer dan 50% van het aandelenkapitaal aan de Trust verkopen, waarbij ze belastingvrije opbrengsten ontvangen.
De omstandigheden en doelstellingen van zowel de vertrekkende eigenaar als het bedrijf zullen doorgaans bepalen of een EOT een geschikte oplossing is. Veel voorkomende drijfveren voor EOT-planning zijn onder meer; waar particuliere eigenaren successieplanning overwegen, ter ondersteuning van groeiplannen en/of bij het starten van een nieuwe onderneming.
EOT's mogen niet louter worden gezien als instrumenten voor belastingplanning. De oprichting ervan moet daadwerkelijk ten goede komen aan het voortdurende succes van het bedrijf en zijn werknemers. De holistische voordelen worden in de volgende sectie onderzocht.
2. Wat zijn de voordelen van een Employee Ownership Trust?
De meest opvallende voordelen zijn onderverdeeld in drie hoofdcategorieën, zoals hieronder beschreven;
i) Voordelen voor het bedrijf
Studies en praktijkcasestudies hebben aangetoond dat werknemerseigendom leidt tot betere handelsprestaties.
De belangrijkste resultaten voor het bedrijf zijn onder meer:
- Minder ziekteverzuim
- Een gelukkiger personeelsbestand en een beter welzijn van het personeel
- Lager personeelsverloop en dus lagere kosten op gebieden als werving
- Snellere groei van de werkgelegenheid
- Verhoogde Productiviteit
- Beter toegerust om met uitdagende marktomstandigheden om te gaan, omdat het personeel een 'eigenaarsmentaliteit' heeft
- Geen overname door derden, waardoor de bestaande cultuur, waarden en activiteiten behouden blijven
- Fungeert als een natuurlijke katalysator voor opvolgingsplanning
ii) Voordelen voor eigenaren
Uittredende eigenaren hebben overtuigende prikkels om aan een EOT te verkopen, voornamelijk de mogelijkheid van vrijstelling van vermogenswinstbelasting op de verkoop van hun aandelen (een besparing van maximaal 20%).
Een intern verkoopproces, via een EOT, biedt ook tal van praktische voordelen:
- U hoeft geen externe koper te zoeken
- De verkoopprijs komt overeen met een onafhankelijke marktwaardering, waardoor langdurige onderhandelingen met derden worden vermeden
- Een vooraf bepaalde verkoop- en aankoopovereenkomst biedt de mogelijkheid om de voorwaarden aan te passen
- Het betrekken van medewerkers bij het transitieproces, vooral de nieuwe bestuursleden, zorgt voor een naadloze overdracht
- Door over te stappen op een EOT worden de bijdragen van het personeel erkend en wordt de erfenis van de eigenaar behouden
iii) Voordelen voor werknemers
Alle in aanmerking komende werknemers profiteren via de EOT van de bedrijfsaandelen die op hun naam worden gehouden. Als zodanig bieden bedrijven die eigendom zijn van EOT hun werknemers zowel financiële als niet-financiële voordelen.
Werknemers kunnen jaarlijks profiteren van een belastingvrije bonus van maximaal £ 3,600.
Naast de bonus hebben in aanmerking komende werknemers een stem in het bedrijf en kunnen ze profiteren van toekomstige winstdeling zodra aan de financieringsverplichtingen van de EOT is voldaan. Deze financiële stimulans op langere termijn betekent dat werknemers kunnen profiteren van de groei van het bedrijf, aangedreven door verbeteringen in hun grotere betrokkenheid en betrokkenheid, wat op zijn beurt leidt tot betere handelsprestaties.
3. Waarom een Isle of Man Trustee gebruiken voor uw Employee Ownership Trust?
Professionele trustee-optie voor trusts voor werknemerseigendom:
Het selecteren van een professionele trustee voor uw EOT pakt fundamenteel verschillende problemen aan die verband houden met vertrouwensbeheer en risicobeperking; wij beschouwen de voor- en nadelen van leken en professionele trustees in dit afzonderlijke artikel.
De algemene kwesties met betrekking tot de benoeming van lekenbeheerders zijn onder meer een gebrek aan expertise van de trust, belangenconflicten, de administratieve lasten die gepaard gaan met het nakomen van verplichtingen, de vereiste om objectief en onafhankelijk te zijn bij de uitoefening van hun taken en de noodzaak om kennis van wet- en regelgeving te behouden.
Door een professionele trustee te kiezen, worden al deze valkuilen weggenomen en wordt de EOT beschermd tegen mogelijk wanbeheer en wettelijke niet-naleving.
Isle of Man Professional Trustees voor trusts voor werknemerseigendom
Op het moment van schrijven zijn er geen successierechten (IHT) verschuldigd bij de overdracht van de aandelen van de uittredende eigenaar aan een EOT, en is de EOT ook vrijgesteld van het IHT Relevant Property Regime. Zelfs als de vertrekkende eigenaar, het bedrijf en de werknemers Britse belastingplichtige domiciliëringen zijn, is er momenteel niets dat de inzet van niet-ingezeten trustees verhindert. Er kunnen zelfs zeer dwingende niet-fiscale redenen zijn om te kiezen voor niet-ingezeten professionele trustees, zoals die op het eiland Man. Het is echter belangrijk om te erkennen dat elke zaak op zijn eigen merites moet worden beoordeeld – zoals bij alles wat met vertrouwen te maken heeft, geldt dat er niet één maatstaf is die voor iedereen geschikt is.
Isle of Man Trustees, zoals Dixcart, hebben een licentie nodig onder de Financial Services Act 2008 en de Gereglementeerde Activiteiten Bestelling 2011, waardoor consistent regelgevend toezicht door de Autoriteit voor financiële diensten op het eiland Man. Dit toezicht verzekert klanten ervan dat deze trustees zich strikt houden aan de beste praktijken in hun EOT-verplichtingen. Ter vergelijking: Britse professionele trustees hebben geen licentie nodig en hun trusteediensten zijn niet gereguleerd.
Het eiland Man wordt wereldwijd erkend als een voorbeeldig internationaal financieel centrum, met een stabiel politiek, economisch en regelgevend landschap. Met diepe wortels in ingewikkelde trust- en bedrijfsplanning wordt de financiële dienstverleningssector van het eiland bevolkt door doorgewinterde professionals.
Het eiland Man en het Verenigd Koninkrijk worden gescheiden door de Ierse Zee, wat betekent dat Isle of Man Professional Trustees werkelijk onafhankelijk zijn van de Britse activiteiten die eigendom zijn van EOT. De nabijheid van Isle of Man en de vervoersverbindingen zorgen er echter voor dat Trustees snel cruciale Britse bijeenkomsten kunnen bijwonen, wat een ideale mix van autonomie en toegankelijkheid biedt.
4. Hoe kan Dixcart helpen bij het plannen van vertrouwen in werknemerseigendom?
Dixcart Isle of Man assisteert al meer dan 30 jaar bij door de eigenaar beheerde bedrijven, complexe trustovereenkomsten en ingewikkelde werknemersaandeelhouderschapsstructuren. Daarom zijn wij uitzonderlijk goed geplaatst om te helpen bij Employee Ownership Trusts.
Door gebruik te maken van de expertise en kwaliteitsgerichte diensten van Dixcart kunnen we; zorgen voor een effectief bolwerk tussen het bedrijf en zijn eigendom, zorgen voor checks and balances op het bedrijf, waarborgen tegen belangenconflicten en zorgen ervoor dat de rechten en belangen van de begunstigden altijd de eerste prioriteit zijn.
Neem contact met ons op
Als u wilt bespreken hoe onze Professional Trustee-diensten uw Employee Ownership Trust-planning kunnen verbeteren, neem dan gerust contact op met Paul Harvey bij Dixcart: advies.iom@dixcart.com
Als u meer in detail over dit onderwerp wilt lezen, kunt u het hier vinden: Employee Ownership Trusts: An Introduction.
Dixcart Management (IOM) Limited heeft een vergunning van de Isle of Man Financial Services Authority
