Cypern-Sydafrika dubbel skatteavtal-Varför är det så attraktivt?
Beskrivning
Sydafrika är fortfarande en jurisdiktion där investeringar, på rätt sätt, kan vara attraktiva.
Detta beror på att den sydafrikanska ekonomin erbjuder en mångfald av sektorer och industrier. Den har en modern och omfattande transportinfrastruktur, högkvalificerade experter inom finansbranschen och vanliga arbetskraftskostnader är konkurrenskraftigt prissatta.
Sydafrikas betydande naturresurser och exceptionella turismpotential har dominerat investeringsmöjligheterna i ett antal år, men det finns ett antal nya tillväxtområden, såsom filantropiska investeringsmöjligheter.
Dessa faktorer, tillsammans med en svag rand som resulterar i högre köpkraft för internationella investerare, har gjort Sydafrika till ett intressant och alltmer populärt investeringsmål.
Dubbelbeskattningsavtalet mellan Cypern och Sydafrika
Det ursprungliga dubbelbeskattningsavtalet (DTT) mellan Cypern och Sydafrika undertecknades 1997, och ett justeringsprotokoll undertecknades 2015, vilket ändrade vissa viktiga klausuler. De viktigaste höjdpunkterna och fördelarna med DTT är:
- En sänkt källskatt på räntor och royalties till 0 %.
- En källskattesats på 5 % eller 10 % på utdelningar:
- 5 % om den verkliga huvudmannen i bolaget innehar minst 10 % av kapitalet i det bolag som betalar utdelningen. 10 % – i alla andra fall.
- 10 % i alla andra fall
Källskattebetalningar för utdelningar, som beskrivs ovan, avser endast utbetalning av utdelningar från Sydafrika till aktieägare som inte är bosatta i landet. Utdelningar från ett cypriotiskt företag beskattas med 0 % källskatt.
Utöver ovanstående källskattesatser är det värt att notera att artikeln om informationsutbyte reviderades 2015 och anpassades till OECD:s modellavtal om skatter.
Möjligheter som skapas av den gynnsamma DTT och Cyperns skattesystem.
Användning av Cyperns finansieringsbolag för Sydafrika
Som ett resultat av ovanstående fördelar kan vi se att det finns fördelar med att använda ett cypriotiskt företag som finansieringsföretag för Sydafrika.
Mer specifikt gäller källskatten på 0 % på räntebetalningar från Sydafrika till Cypern, i kombination med en bolagsskatt på 12.5 % som tillämpas på eventuell marginal på räntan i Cypern. När man kombinerar detta med det faktum att det inte finns någon källskatt på räntebetalningar från Cypern kan man se hur fördelaktig denna struktur kan vara.
Cypern som plats för innehav av immateriella rättigheter (IP) som används i Sydafrika
Cypern har länge varit en plats som erbjuder fördelar för immateriella rättigheter. Användningen av en av dessa strukturer för immateriella rättigheter som används i Sydafrika är inget undantag. Detta beror på följande fakta:
- Noll källskatt på royaltyinkomster som betalas från Sydafrika till Cypern.
- Med förbehåll för att de specifika kraven är uppfyllda beskattas endast 20 % av royaltyintäkterna på Cypern. Tillämpning av Cyperns bolagsskattesats på 12.5 % ger därför en effektiv skattesats på 2.5 %.
- Det är möjligt att överföra vinster från ett cypriotiskt företag utan att det ska betalas källskatt på utdelningar eller på vidareutbetalningar av royalty.
- Vid avyttring av IP-rättigheterna är 80 % av intäkterna befriade från bolagsskatt på Cypern.
Andra fördelar tillgängliga på Cypern
Det finns ett antal ytterligare förmåner tillgängliga på Cypern, inklusive:
- Vinster från ett fast driftställe utanför Cypern är befriade från cypriotisk skatt så länge som högst 50 % av inkomsten har härrört från investeringsintäkter (utdelningar och räntor).
- Det finns ingen kapitalvinstskatt. Det enda undantaget från detta är vinster från försäljning av fast egendom på Cypern eller andelar i företag som äger sådan egendom.
- Ingen skatt på utdelningsinkomster.
- Ingen källskatt på utdelningar, räntor och royalties.
låg bolagsskattesats på 12.5 % som skulle kunna sänkas till 2.5 % genom IP-boxregimen eller Notional Interest Deduction (NID) – klicka på länkarna för mer information om dessa.
Det är också viktigt att betona att genom tillgången till skattebeslut från den cypriotiska skattemyndigheten kan vi göra skatteplaneringen till en säkrare och mer effektiv process.
Sammanfattning
Dubbelbeskattningsavtalet mellan Cypern och Sydafrika kan vara extremt fördelaktigt för rätt investerare, på grund av dess noll källskatt på räntor, royalties och utdelningar som betalas från Cypern, och dess relativt låga källskattesats på utdelningar som betalas från Sydafrika.
Dess särskilda styrka ligger i användningen av immateriella rättigheter som innehas på Cypern och som utnyttjas i Sydafrika, och användningen av cypriotiska finansieringsbolag för sydafrikanska dotterbolag.
Om du är intresserad av att utnyttja Cypern-Sydafrika DTT maximalt eller om du har några frågor om hur vi kan hjälpa dig, vänligen kontakta oss på Dixcart-kontoret på Cypern för mer information: advice.cyprus@dixcart.com.
