Superyachtplanering: arbetsfallsstudier (2 av 2)
Vår korta serie om planering av en superyacht syftar till att ge en grund för förståelse för dem som funderar på att bygga eller köpa ett fartyg. I den här, andra artikeln i serien, kommer vi att titta närmare på hur de olika elementen går ihop i driften av en superyacht, genom två enkla fallstudier.
Om du inte har läst artikel ett och skulle vilja göra det, följ länken nedan:
I den här artikeln kommer vi att ta en titt på två fallstudier:
- Fallstudie 1 betraktar en 20m yacht (MY-20) endast för privat bruk; och
- Fallstudie 2 tar en titt på en 50m superyacht (MY-50) som används för både privat och charter.
Fallstudie 1: MY-20
MY-20 är en nybyggd yacht på 20 meter, som har köpts av en ultimat verklig ägare (UBO) bosatt i Storbritannien. Syftet med MY-20 är att kryssa inrikes i Medelhavet, utan avsikt att segla internationellt. UBO har inte för avsikt att anlita en professionell yachtförvaltning eftersom den främst kommer att användas som en dagbåt, och besättningen kommer att anställas på dagprisbasis.
Ägande
Även om MY-20 kommer att användas som ett privat fartyg, finns det fortfarande många potentiella skulder som måste minskas. En ägande enhet rekommenderas alltid att mildra eventuella obefogade personliga skulder som UBO kan utsättas för genom att driva MY-20. Till exempel avgränsning av exponering för personliga anspråk, t.ex. skadeståndsgrundande, avtalsenliga etc.
Vidare, för att förhindra att UBO anses vara anställd eller de facto direktör för enheten, är det bäst att använda ett transparent fordon, till exempel ett kommanditbolag. Isle of Man Partnership kan ansöka om separat juridisk person, och därför begränsat ansvar från början.
För detta arrangemang kommer vår UBO att vara begränsad partner, vars ansvar är begränsat till deras bidrag till partnerskapet. General Partnern har obegränsat ansvar och kommer därför att vara ett Special Purpose Vehicle (SPV). Här är SPV ett Isle of Man Private Limited Company (IOM Co Ltd) som naturligtvis också drar nytta av separat juridisk person och därför begränsat ansvar.
Som General Partner kommer IOM Co Ltd att tillhandahålla förvaltning och kontroll av MY-20 och dess verksamhet. Genom att göra detta kommer IOM Co Ltd att administrera fartyget, inklusive att hålla styrelsemöten, fatta beslut, göra årliga anmälningar, konton inklusive avräkning av fakturor, granska och komma överens om eventuella tillämpliga avtalsavtal och naturligtvis arbeta nära kaptenen. Det är absolut nödvändigt att UBO inte ses engagera sig i någon av dessa aktiviteter, så att de inte anses vara en General Partner och besegra planeringen.
Flag
UBO:s val av flagg kommer att definiera de lagar och regulatoriska standarder som MY-20 kommer att segla under. Det kommer också att få konsekvenser för enkel administration. Därför är valet av register viktigt.
Eftersom MY-20 endast kommer att segla inom EU:s vatten är en EU-flaggstat mest förnuftig. Från de tillgängliga registren, Maltas skeppsregister är det största i Europa och ett av de största fartygsregistren i världen. Handelssjöfartsdirektoratet definierar MY-20 som en privat registrerad yacht, eftersom det är en fritidsyacht som endast används för ägarens syfte, är 6m+ lång, inte ägnar sig åt handel och inte transporterar passagerare mot vederlag.
Maltas flagga är fördelaktig i vårt fall eftersom registreringsprocessen är relativt enkel då Maltas register är ett modernt och administrativt effektivt sjöfartsregister.
Registrering kommer endast att beviljas när Maltas sjöfartsförvaltning är övertygad om att fartyget överensstämmer med alla bemannings-, säkerhets- och föroreningsförebyggande standarder som krävs av tillämpliga internationella konventioner. Under registreringsprocessen krävs också relevant bevisdokumentation. Dokumentationen ska innehålla bevis på ägande från ett tidigare register om inte fartyget är nytt.
Du kan läsa mer om varför Malta är en utmärkt plats för att flagga ett fartyg, här.
Import Export
Även om UBO och den ägande enheten inte är bosatta i EU och MY-20 är ett privat fartyg, kommer temporär entré inte att vara ett alternativ eftersom fänriken kommer att vara maltasisk och yachten kommer inte att resa utanför EU:s vatten. Därför måste UBO betala moms vid den första importen av fartyget till en EU-medlemsstat och måste därefter bära bevis på detta.
Även om Luxemburg erbjuder den lägsta momssatsen i EU @ 17 %, är det också landlåst, vilket gör det logistiskt orealistiskt att importera en yacht dit. Detta innebär att Maltas momssats @ 18 % är den lägsta i EU för import av yachter.
Eftersom MY-20 är en 20m yacht måste särskild dispens erhållas från Maltas myndigheter för en engångsresa för att korsa Medelhavet och segla till Malta för import. Maltas tullmyndighet kräver en värdering av yachten för att godkänna MY-20:s import.
Efter godkännande av värderingen och ankomst till Malta kommer tullmyndigheterna att inspektera MY-20 och begära betalning av moms @ 18 % baserat på värdet av MY-20. Efter mottagandet av betalningen kommer Maltas myndigheter att utfärda ett momsbetalt intyg, efter eget gottfinnande.
För att genomföra detta krävs en Malta momsombud. IOM Co Ltd kommer att samarbeta med Dixcart Malta, som kommer att fungera som momsombud för att säkerställa att yachten importeras korrekt.
Fallstudie 1: Sammanfattningsvis
UBO:s lösning kräver ett Isle of Man Limited Partnership med separat juridisk person, som har en SPV som agerar som General Partner. MY-20 kommer att registreras på Malta och moms betalas vid import. MY-20 kommer att kryssa i Medelhavet, och under förutsättning att den inte lämnar EU:s vatten under tillräckligt lång tid för att äventyra sin momsbetalda status, kan yachten fortsätta att vara i fri omsättning i EU:s vatten.
Fallstudie 2: MY-50
För enkelhetens skull kommer vi att använda samma UBO, förutom att fartyget är en 50m superyacht. UBO har köpt superyachten med avsikt att använda både privat och charter, för att hjälpa till med löpande underhåll. Superyachten kan användas för att kryssa i EU och längre bort.
På grund av det avsedda arrangemanget kommer MY-50 att kräva en serie yrkesverksamma, inklusive en yachtchef, yachtmäklare, skatterådgivare, en företagstjänsteleverantör som Dixcart och möjligen en besättningsspecialist, om yachtchefen inte tillhandahåller sådana tjänster.
För våra syften kommer vi att referera till superyachten som MY-50.
Ägande
På grund av att UBO är bosatt i Storbritannien kan samma struktur användas för att säkerställa att individen inte anses vara anställd eller skuggdirektör för den ägande enheten – ett Limited Partnership med en SPV som agerar som General Partner (IOM Co Ltd).
IOM Co Ltd kommer att administrera MY-50 på liknande sätt som MY-20, hantera alla styrelsemöten, beslut, årliga anmälningar, kontrakt. Detta kommer att inkludera förvaltningsredovisningen i samband med inte bara det löpande underhållet och betalningen av fakturor etc. utan även driften av eventuella charteravtal.
IOM Co Ltd kommer att arbeta nära UBO, kapten, yachtchef, yachtmäklare och skatterådgivare för att säkerställa att struktureringen förblir effektiv och att superyachten hanteras effektivt.
Flag
För att använda VAT-förfarandet för temporär entré när superyachten används av UBO, kommer en icke-EU-flagga att krävas. Temporary Admission tillåter fartyget att kryssa i EU-vatten under en period utan att moms ska betalas vid import/export. Du kan läs mer om Tillfällig antagning här.
Dessutom, eftersom MY-50 också kommer att användas för kommersiell charter, kan UBO välja att använda schemat för Yachts Engaged in Trade genom att registrera fartyget på antingen Caymanöarna eller Marshallöarna. Båda alternativen kvalificerar sig för både tillfälligt inträde och tillåter kommersiell befraktning att äga rum, på villkor, och är högt ansedda register.
Yachts Engaged in Trade (YET) Scheme
För dem med yachter flaggade på Caymanöarna och Marshallöarna presenterar YET-schemat ett hybridt tillvägagångssätt, där yachten kan användas för både privata och kommersiella charter, om än med strikta villkor.
Till exempel, den YET Scheme tillåter privata yachter som är försedda med Cayman Islands flagga att segla under kommersiell charter i Frankrikes och Monacos territorier med momsbefrielse. Användningen av YET-schemat gör det möjligt för skepparen att växla mellan YET och Temporary Admission, och pausar den 18-månadersperioden för Temporary Admission, när han använder båten för kommersiella ändamål.
Även om YET-systemet ger klara fördelar för UBO, finns det stränga villkor för användning, t.ex. området för kommersiell charter är begränsat medan i EU-vatten är perioden för kommersiell charter begränsad till maximalt 84 dagar, yachten måste vara 24m+ i längd och kräver en överensstämmelsekontroll, krävs en fransk momsagent etc.
Om det efterlevs kan YET-systemet säkerställa att ingen moms kommer att betalas på skrovimporten och kommer därför inte att kräva utbetalning. Korrekt tillämpning av YET-systemet kan ge en kassaflödesneutral momslösning. Överträdelse av något av kraven kan bli föremål för tillämpning av skatter, straffavgifter eller böter av lokala myndigheter.
YET-systemet är för närvarande begränsat till fartyg som är registrerade på Marshallöarna och Caymanöarna.
För våra ändamål kommer vi att använda Caymanflaggan.
Fallstudie 2: Sammanfattningsvis
Ägandet av MY-50 kommer också att kräva ett Isle of Man Limited Partnership med separat juridisk person, vilket återigen betyder att UBO inte får ha någon del i superyachtens pågående förvaltning och administration. Vidare är den valda flaggan icke-EU och fartyget är utrustat för att segla i internationellt vatten, därför är förfarandet för tillfälligt tillträde tillämpligt när MY-50 används som en privat superyacht.
Eftersom den valda flaggan är Caymanöarna, kan UBO använda YET-förfarandet för att kommersiellt chartra MY-50 i franska och monegaskiska vatten, under förutsättning att villkoren är uppfyllda. Hur fungerar detta?
Den yachtmäklare som anlitades skulle marknadsföra MY-50 för de som söker en lyxig charterupplevelse. När en kund har begärt att chartra MY-50, samarbetar de med yachtchefen för att skapa ett standardiserat MYBA-charteravtal, som specificerar datumen för chartern tillsammans med de kostnader som gäller för kunden inklusive moms bland annat.
När avtalet har undertecknats och levererats till Caymanöarnas register, utfärdas superyachten ett tillfälligt registreringsbevis för yachter som är engagerade i handel av flaggstaten. Intyget kommer att ange preskriptionstiden för handelsstadgan.
När UBO är ombord är superyachten ett privat fartyg och kan ha fri cirkulation inom EU under Temporary Admission (dvs det krävs inget charteravtal, avgift eller moms).
Kontakta oss
Om du behöver ytterligare information angående yachtstrukturering och hur vi kan bistå, är du välkommen att kontakta Paul Harvey på Dixcart.
Dixcart Management (IOM) Limited är licensierat av Isle of Man Financial Services Authority.
