Nye stoffkrav for Isle of Man -selskaper - med virkning fra januar 2019
The Isle of Man Treasury har publisert et utkast til den foreslåtte inntektsskatt (stoffkrav) ordre 2018. Dette utkastet til ordre vil, når det er endelig, og hvis det er godkjent av Tynwald (i desember 2018), ha virkning for regnskapsperioder som begynner på eller etter 1. januar 2019.
Dette betyr at fra januar 2019 må selskaper som driver med "relevante aktiviteter" demonstrere at de oppfyller spesifikke stoffkrav for å unngå sanksjoner.
Denne ordren er et svar på en omfattende gjennomgang som ble utført av EUs Code of Conduct Group on Business Taxation (COCG) for å vurdere over 90 jurisdiksjoner, inkludert Isle of Man (IOM) i forhold til standarder for:
- Skatteinnsikt
- Rettferdig beskatning
-Overholdelse av anti-BEPS (gevinstforskyvning i grunnerosjon)
Gjennomgangsprosessen fant sted i 2017, og selv om COCG var fornøyd med at IOM oppfylte standardene for skattetransparens og etterlevelse av anti-BEPS-tiltak, kom COGC fram til bekymring for at IOM og andre kroneavhengigheter ikke hadde:
"Et krav om juridisk substans for enheter som driver virksomhet i eller gjennom jurisdiksjonen."
Høynivåprinsipper
Formålet med den foreslåtte lovgivningen er å ta opp bekymringene for at selskaper i IOM (og andre Crown Dependencies) kan brukes til å tiltrekke seg fortjeneste som ikke står i forhold til økonomisk aktivitet og betydelig økonomisk tilstedeværelse i IOM.
Den foreslåtte lovgivningen krever derfor at relevante sektorselskaper viser at de har stoff på øya ved å:
- Bli regissert og administrert på øya; og
- Utføre kjerneinntektsgenererende aktiviteter (CIGA) på øya; og
- Å ha tilstrekkelige mennesker, lokaler og utgifter i
Hvert av disse kravene diskuteres mer detaljert nedenfor.
IOMs svar
I slutten av 2017, sammen med mange andre jurisdiksjoner som står overfor potensiell svarteliste, forpliktet IOM seg til å ta opp disse bekymringene innen utgangen av desember 2018.
På grunn av identiske bekymringer i Guernsey og Jersey, har regjeringene i IOM, Guernsey og Jersey jobbet tett sammen for å utvikle forslag for å oppfylle sine forpliktelser.
Som et resultat av arbeidet som ble publisert i Guernsey og Jersey, har IOM publisert lovgivning og begrenset veiledning i utkast. Vær oppmerksom på at ytterligere veiledning kommer etterhvert.
Lovgivningen er lik i de tre jurisdiksjonene.
Resten av denne artikkelen fokuserer spesielt på IOM -lovforslaget.
Inntektsskatt (stoffkrav) pålegg 2018
Denne ordren vil bli gitt av statskassen og er en endring av inntektsskatteloven 1970.
Denne nye lovgivningen tar sikte på å ta opp EU-kommisjonens og COCG-bekymringene gjennom en tre-trinns prosess:
- Å identifisere selskaper som utfører "relevante aktiviteter"; og
- Å pålegge stoffkrav til selskaper som utfører relevante aktiviteter; og
- For å håndheve stoffet
Hvert av disse stadiene og deres konsekvenser blir diskutert nedenfor.
Trinn 1: Å identifisere selskaper som utfører "relevante aktiviteter"
Bekjennelsen vil gjelde for IOM skattemessige selskaper som er engasjert i relevante sektorer. De relevante sektorene er som følger:
en. bank
b. forsikring
c. Shipping
d. fondsforvaltning (dette inkluderer ikke selskaper som er kollektive investeringskjøretøy)
e. finansiering og leasing
f. hovedkontor
g. drift av et holdingselskap
h. innehar åndsverk (IP)
Jeg. distribusjons- og servicesentre
Dette er sektorene som er identifisert som et resultat av arbeidet, av Organization for Economic Cooperation and Development's (OECD) Forum on Harmful Tax Practices (FHTP), om preferanseordninger. Denne listen representerer kategoriene av geografisk mobil inntekt, det vil si at disse er sektorene som er i fare for å operere og få sin inntekt fra andre jurisdiksjoner enn de der de er registrert.
Det er ingen de minimus når det gjelder inntekt, lovverket vil gjelde for alle selskaper som driver relevant virksomhet der inntektsnivå mottas.
En sentral determinant er skattemessig bosted og Assessor har indikert at eksisterende praksis vil råde, det vil si reglene i PN 144/07. Derfor, der ikke-IOM-inkorporerte selskaper er engasjert i relevante sektorer, vil de bare bli omfattet av ordren hvis de er skattemessig bosatt i IOM. Dette er helt klart en viktig vurdering: hvis bosatt andre steder vil reglene som er relevante for det landet du bor i, sannsynligvis være de bindende reglene.
Trinn 2: Å pålegge stoffkrav til selskaper som utfører relevante aktiviteter
De spesifikke stoffkravene varierer fra relevant sektor. I grove trekk må et relevant sektorselskap (annet enn et rent aksjeselskap) ha tilstrekkelig substans, for å sikre at:
en. Den blir regissert og administrert på øya.
Bekreftelsen spesifiserer at selskapet ledes og administreres* på øya. Regelmessige styremøter bør finne sted på øya, det må være et quorum av styrere som er fysisk tilstede på møtet, strategiske beslutninger må tas på møtene, protokollene fra styremøtene må oppbevares på øya og direktørene tilstede på disse møtene må ha nødvendig kunnskap og kompetanse for at styret kan utføre sine oppgaver.
* Vær oppmerksom på at testen for "regissert og administrert" er en egen test fra "ledelse og kontroll" -testen som brukes til å bestemme skatteboligen til et selskap. Målet med den styrte og administrerte testen er å sikre at det er et tilstrekkelig antall styremøter som holdes og deltar på øya. Ikke alle styremøter må holdes på øya, vi diskuterer betydningen av "tilstrekkelig" senere i denne artikkelen.
b. Det er et tilstrekkelig antall kvalifiserte ansatte på øya.
Denne bestemmelsen ser ut til å være ganske vag, ettersom lovgivningen spesifikt sier at de ansatte ikke trenger å være ansatt i selskapet, denne betingelsen fokuserer på at det er et tilstrekkelig antall fagarbeidere tilstede på øya, uansett om de er ansatt andre steder eller ikke. saken.
I tillegg er det som menes med 'tilstrekkelig' i tall veldig subjektivt, og for dette lovforslaget vil 'tilstrekkelig' ha sin vanlige betydning, som diskutert nedenfor.
c. Den har tilstrekkelige utgifter, proporsjonalt med aktivitetsnivået på øya.
Igjen, et annet subjektivt mål. Det ville imidlertid være urealistisk å anvende en bestemt formel for alle virksomheter, ettersom hver virksomhet er unik i seg selv, og det er styrets ansvar å sikre at slike vilkår er oppfylt.
d. Den har tilstrekkelig fysisk tilstedeværelse på øya.
Selv om det ikke er definert, vil dette sannsynligvis omfatte å eie eller leie et kontor, ha et "tilstrekkelig" antall ansatte, både administrativt og spesialist eller kvalifisert personale som jobber på kontoret, datamaskiner, telefon og internettforbindelse etc.
e. Det driver hovedinntektsgenererende aktivitet på øya
Ordenen prøver å spesifisere hva som menes med 'kjerneinntektsbringende aktivitet' (CIGA) for hver av de relevante sektorene, listen over aktiviteter er ment som en veiledning, ikke alle selskaper vil utføre alle spesifiserte aktiviteter, men de må utføre noen for å overholde.
Hvis en aktivitet ikke er en del av CIGA, for eksempel IT -funksjoner i backoffice, kan selskapet outsource hele eller deler av denne aktiviteten uten at det påvirker selskapets evne til å overholde stoffkravet. På samme måte kan selskapet søke ekspertrådgivning eller engasjere spesialister i andre jurisdiksjoner uten å påvirke dets overholdelse av stoffkravene.
I hovedsak sørger CIGA for at hovedvirksomheten i virksomheten, dvs. operasjonene som produserer hoveddelen av inntekten, utføres på øya.
Outsourcing
Utover det som er nevnt ovenfor, kan et selskap outsource, det vil si inngå kontrakt eller delegere til en tredjepart eller et konsernselskap, noen eller alle sine aktiviteter. Outsourcing er bare et potensielt problem hvis det gjelder CIGA. Hvis noen eller alle av CIGA er outsourcet, må selskapet kunne demonstrere at det er tilstrekkelig tilsyn med den outsourcede aktiviteten og at outsourcingen er til en IOM -virksomhet (som selv har tilstrekkelige ressurser til å utføre slike oppgaver). Nøyaktige detaljer om den outsourcede aktiviteten, inkludert for eksempel timelister, må oppbevares av kontraherende selskap.
Nøkkelen her er verdien som aktivitetene som outsources genererer, hvis CIGA. I noen tilfeller, for eksempel outsourcing av kodingsaktiviteter, kan svært lite genereres når det gjelder verdi, men det kan være design, markedsføring og andre aktiviteter som utføres lokalt som er integrert i verdiskaping. Bedrifter må se nøye på hvor verdien kommer fra, dvs. hvem som genererer den for å vurdere om outsourcet virksomhet er et problem.
"Tilstrekkelig"
Begrepet 'tilstrekkelig' er ment å ta sin ordbokdefinisjon:
"Nok eller tilfredsstillende for et bestemt formål."
Assessoren har informert om at:
"Det som er tilstrekkelig for hvert selskap vil være avhengig av selskapets spesielle fakta og forretningsaktivitet."
Dette vil variere for hver relevant sektorenhet, og det påhviler det aktuelle selskapet å påse at det opprettholder og beholder tilstrekkelige poster som viser at det har tilstrekkelige ressurser på øya.
Trinn 3: For å håndheve stoffkravene
Ordren gir assessoren fullmakt til å be om all informasjon som kreves for å tilfredsstille henne om at et relevant sektorselskap oppfyller stoffkravene. Dersom takstmannen ikke er overbevist om at stoffkravene er oppfylt i en bestemt periode, vil sanksjoner gjelde.
Verifikasjon av stoffkrav
Lovforslaget gir assessoren fullmakt til å be om ytterligere informasjon fra et relevant sektorselskap for å forsikre seg om at stoffkravene er oppfylt.
Unnlatelse av å etterkomme forespørselen kan resultere i en bot som ikke overstiger 10,000 XNUMX pund. Dersom takstmannen ikke er overbevist om at stoffkravene er oppfylt, vil sanksjoner gjelde.
Høyrisiko IP-selskaper
Generelt refererer betegnelsen 'høyrisiko IP-selskaper' til selskaper som har IP der (a) IP-en er blitt overført til øya etter utvikling og/ eller hovedutnyttelsen av IP er utenfor øya eller (b) hvor IP holdes på øya, men CIGA utføres utenfor øya.
Ettersom risikoen for gevinstskifting anses å være større, har lovgivningen tatt en ganske hard tilnærming til IP -selskaper med høy risiko, og den tar stilling som 'skyldig med mindre annet er bevist'.
IP-selskaper med høy risiko må bevise for hver periode at de tilstrekkelige stoffkravene for å drive kjerneformet inntektsbringende aktivitet er oppfylt på øya. For hvert høyrisiko -IP -selskap vil IOMs skattemyndigheter utveksle all informasjon fra selskapet med den relevante myndigheten i EU -medlemsstaten der den nærmeste og/eller siste moren og den reelle eieren er/er bosatt. Dette vil være i samsvar med eksisterende internasjonale skatteutvekslingsavtaler.
"For å tilbakevise formodningen og ikke pådra ytterligere sanksjoner, må høyrisiko -IP -selskapet levere bevis som forklarer hvordan DEMPE (utvikling, forbedring, vedlikehold, beskyttelse og utnyttelse) har vært under kontroll, og dette hadde involvert mennesker som er svært dyktige og utføre sine kjerneaktiviteter på øya ”.
Den høye bevissterskelen inkluderer detaljerte forretningsplaner, konkrete bevis på at beslutningstaking skjer på øya og detaljert informasjon om deres IOM -ansatte.
sanksjoner
I tråd med den tøffere tilnærmingen til IP -selskaper beskrevet ovenfor, er sanksjonene noe strengere for slike selskaper.
Uansett om stoffkravene er oppfylt eller ikke, i henhold til internasjonal ordning, vil Assessor utlevere relevant informasjon om et høyrisiko IP-selskap til en relevant EU-skattemyndighet.
Hvis et IP-selskap med høy risiko ikke kan motbevise antagelsen om at det ikke har oppfylt stoffkravene, er sanksjonene som følger (angitt med antall påfølgende år med manglende overholdelse):
- 1. år, en sivil straff på 50,000 XNUMX pund
- 2. år, en sivil straff på 100,000 XNUMX pund og kan bli slått av selskapsregisteret
- 3. år, slå selskapet av selskapsregisteret
Hvis høyrisiko-IP-selskapet ikke kan gi Assessor ytterligere informasjon som blir bedt om, vil selskapet bli bøtelagt med maksimalt 10,000 XNUMX pund.
For alle andre selskaper som er engasjert i relevante sektorer (andre enn høyrisiko-IP), er sanksjonene som følger (angitt med antall påfølgende år med manglende overholdelse):
- 1. år, en sivil straff på 10,000 XNUMX pund
- 2. år, en sivil straff på 50,000 XNUMX pund
- 3. år, en sivil straff på 100,000 XNUMX pund og kan bli slått av selskapsregisteret
- 4. år, slå selskapet av selskapsregisteret
For alle år hvor et selskap som opererer i en relevant sektor ikke overholder kravene, vil Assessor utlevere relevant informasjon som vedrører selskapet til en skattemyndighet i EU. Dette kan representere en alvorlig omdømmerisiko for selskapet.
Anti-unngåelse
Hvis takstmannen finner ut at et selskap i en regnskapsperiode har unngått eller forsøkt å unngå bruken av denne ordren, kan assessoren:
- Gi informasjon til en utenlandsk skattemyndighet
- Gi selskapet en sivil straff på 10,000 XNUMX pund
En person (merk at "en person" ikke er definert i denne lovgivningen) som på en uredelig måte har unngått eller ønsker å unngå søknaden, er ansvarlig for:
- Ved domfellelse: varetekt i maksimalt 7 år, bot eller begge deler
- Oppsummert domfellelse: varetekt i maksimalt 6 måneder, en bot på ikke over 10,000 XNUMX pund, eller begge deler
- Videregivelse av informasjon til en utenlandsk skattemyndighet
Eventuelle klager vil bli hørt av kommissærene som kan bekrefte, variere eller reversere vurderingsmannens beslutning.
konklusjonen
Selskaper som opererer i relevante sektorindustrier er nå under press for å sikre at de overholder den nye lovgivningen som vil begynne i begynnelsen av 2019.
Dette vil ha en betydelig innvirkning på mange IOM -virksomheter som bare har kort tid til å demonstrere overfor myndighetene at de er kompatible. De potensielle straffene for manglende overholdelse kan forårsake skadelig omdømmerisiko, bøter på opptil 100,000 XNUMX pund og kan til og med føre til at et selskap til slutt blir slått av etter potensielt så lite som to år med kontinuerlig misligholdelse for IP-selskaper med høy risiko og tre års mislighold for andre relevante sektorselskaper.
Hvor forlater dette oss?
Alle selskaper må vurdere om de faller innenfor de relevante sektorene, hvis ikke, er det ingen forpliktelser som påhviler dem i henhold til denne ordren. Men hvis de er i en relevant sektor, må de vurdere sin posisjon.
Mange selskaper vil lett kunne identifisere om de faller innenfor en relevant sektor eller ikke, og selskaper som administreres av CSP -er kan trenge å vurdere om de har det nødvendige stoffet.
Hva kan endres?
Vi er på randen av Brexit, og til dags dato har mye av diskusjonene funnet sted med EU -kommisjonen, og lovforslaget har blitt gjennomgått av dem; COCG vil imidlertid bare møtes for å diskutere saker som svartelisting i februar 2019.
Det gjenstår derfor å se om COCG er enig i at forslagene går langt nok. Det som er klart, er at denne lovgivningen er her for å forbli i en eller annen form, og derfor må selskaper vurdere sin posisjon så snart som mulig.
Rapportering
Den tidligste rapporteringsdatoen vil være regnskapsperioden som ble avsluttet 31. desember 2019 og derfor rapportering innen 1. januar 2020.
Selskapsopplysningene vil bli endret for å inkludere seksjoner som vil samle informasjon om stoffkravene til selskaper som opererer innenfor relevante sektorindustrier.
Hvordan kan vi hjelpe?
Hvis du tror at virksomheten din kan bli påvirket av den nye lovgivningen, er det viktig at du begynner å vurdere og iverksette passende tiltak nå. Ta kontakt med Dixcart -kontoret på Isle of Man for å diskutere stoffkrav mer detaljert: rådgivning.iom@dixcart.com.
Dixcart Management (IOM) Limited er lisensiert av Isle of Man Financial Services Authority.
