Trusts offshore: una introducció (1 de 3)
En aquesta sèrie examinarem els elements clau dels trusts offshore, posant un interès particular en els trusts de l'illa de Man. Aquest és el primer de tres articles i un que posa les bases sobre les quals construirem. Aquest primer article s'adreça a aquells que no tenen experiència prèvia amb els fideïcomisos i aquells que desitgen desenvolupar una comprensió més profunda de la constitució d'un fideïcomís. Amb això, una part de la informació pot semblar rudimentària per als professionals, però pot, com a mínim, actuar com a refresc.
La sèrie definirà inicialment el propi vehicle, desglossant els elements constitutius del Trust i qui són les parts rellevants i les seves característiques, responsabilitats i paper general en el Trust. Els articles següents tindran una visió més considerada de l'administració de la confiança i els obstacles a evitar, seguit dels tipus de confiança i els motius pels quals algú els pot implementar en la seva planificació.
Si voleu llegir els altres articles de la sèrie, els podeu trobar aquí:
Aquest primer article tracta els temes següents per ajudar-vos a donar una visió àmplia dels fideïcomisos offshore:
- Què significa Offshore?
- Què és un trust?
- Parts del fideïcomís: El Sentlor
- Parts del Patronat: El Fiduciari
- Parts del Patronat: El Beneficiari
- Parts del Patronat: El Protector
- Parts del Patronat: Tercers
- Treballant amb un proveïdor de serveis de confiança
Què significa Offshore?
Per tal de completar-ho, primer definirem què volem dir quan diem que alguna cosa és "Offshore".
El terme Offshore fa referència a qualsevol activitat que tingui lloc fora de la jurisdicció de residència. La jurisdicció offshore tindrà un règim legislatiu, regulador i/o fiscal diferent, que tradicionalment ha proporcionat als propietaris efectius últims (UBO) de qualsevol estructura/actiu offshore l'oportunitat d'aprofitar els beneficis d'aquest territori.
Per tant, un Trust Offshore és aquell que s'estableix i es gestiona en una jurisdicció separada del país d'origen del seu UBO. Els centres financers offshore populars inclouen nacions insulars com l'illa de Man, les illes del Canal, les illes Verges Britàniques, però també ubicacions sense litoral com Zuric, Dublín, Dubai, etc. - És important seleccionar una jurisdicció amb bon estat, com ara l'illa de l'home, que apareix a la 'llista blanca' de l'OCDE i té a Qualificació de Moody's d'Aa3 estable.
Què és un trust?
Un fideïcomís és un acord fiduciari per a la transferència de la propietat efectiva. En el fons, això significa que un fideïcomís és un acord legal amb els fiduciaris per a la gestió d'actius que normalment s'administren amb un propòsit específic, com ara la preservació del patrimoni familiar, la protecció dels actius, l'optimització fiscal, els acords d'incentius corporatius, etc.
Els detalls de l'acord es troben dins d'una escriptura de confiança, que és el document constitucional de la confiança. Els fideïcomisos no estan constituïts, és a dir, no són una entitat legal com una empresa o corporació. Per tant, un fideïcomís no es beneficia de les característiques d'una entitat jurídica, com ara personalitat jurídica separada i responsabilitat limitada, per exemple, no pot fer contractes ni crear càrrecs en nom propi. En canvi, el títol legal dels actius es transfereix als fideïcomissaris, pels quals es deuen deures; ho tractarem amb més profunditat al proper article de la sèrie.
Perquè hi hagi una confiança de bona fe, hi ha d'haver tres certeses presents:
| Intenció | El constituent del fideïcomís tenia la intenció d'obligar o posar el deure als fiduciaris? Això es prova objectivament tenint en compte l'home raonable. Si no hi ha prou certesa de la intenció, la confiança pot quedar nul·la per incertesa. |
| Matèria | Els actius s'han de dipositar des del principi. Els actius liquidats a Trust han de ser identificables i clarament definits. Si no és així, el Trust pot quedar nul per incertesa. |
| objectes | En poques paraules, els objectius del Patronat han de ser clars quant a qui són o poden ser els Beneficiaris. Si no està clar qui pot beneficiar-se del Trust, pot ser nul per incertesa. |
A diferència d'un UK Trust, que té una vida útil màxima de 125 anys, des de 2015, els fideïcomisos de l'illa de Man han pogut continuar a perpetuïtat, és a dir, fins que el fideïcomís ho prescrigui, els fideïcomissaris decideixin liquidar el fideïcomís o el fons fiduciari s'esgoti. Això dóna al Trust una flexibilitat suprema, permetent als assessors planificar o ajornar els esdeveniments amb càrrec de manera eficient, per exemple, fent distribucions que ajudin amb la posició fiscal personal del Beneficiari. Isle of Man Trusts pot beneficiar les generacions successives indefinidament.
Una altra distinció entre UK i Offshore Trusts és el requisit de registrar-se. Des del 2017, els Trusts del Regne Unit que són responsables dels impostos del Regne Unit són obligatoris registrar-se a HM Revenue & Customs (HMRC). A l'illa de Man actualment no hi ha cap requisit comparable, sempre que els ingressos provinguin de fonts que no siguin de l'illa de Man i no hi hagi beneficiaris residents a l'illa de Man. Quan es compleixen aquests requisits, els ingressos i els guanys es poden acumular lliures d'impostos.
Quan un trust offshore té una responsabilitat, o passa a pagar algun dels següents impostos del Regne Unit: impost sobre la renda, impost sobre plusvàlua, impost sobre successions, impost sobre la terra o impost sobre reserva de segell, hi ha un requisit per registrar-se a HMRC. Els canvis recents requereixen que Offshore Trusts també es registri a HMRC en determinades altres situacions, com ara l'adquisició i l'interès en béns arrels del Regne Unit. No obstant això, és habitual que els trusts offshore tinguin accions en una empresa offshore, com ara una empresa de l'illa de Man, que al seu torn és propietària dels actius i es dedica a qualsevol activitat comercial o d'inversió en nom del trust; això crea una separació addicional i facilita encara més. empreses filials segons sigui necessari.
Ara que hem establert els paràmetres bàsics d'un Trust, ara considerarem les parts del Trust i les seves funcions i responsabilitats.
Parts del fideïcomís: El Sentlor
L'instigador d'un fideïcomís es coneix com el constituent, i aquesta és la part que posa els actius en el fideïcomís, creant així un acord. Qualsevol persona jurídica pot constituir un fideïcomís, és a dir, el Constituent pot ser tant una persona física com una persona jurídica.
El Constituent ha de transferir els actius al Trust perquè es produeixi. Tot i que és habitual que hi hagi un Sol·licitant, és possible que el Fideicomiso tingui diversos Líders que col·loquin actius al mateix Fideicomiso. A més, els Acords no cal que siguin al mateix temps. Depenent de les circumstàncies del Constituent, això pot requerir una consideració addicional pel que fa a l'impost.
Dins de l'escriptura de confiança, es poden reservar determinats poders al Constituent; com ara el nomenament i la destitució de síndics, i el poder de nomenar un protector.
Quan s'estableixi una confiança discrecional, el constituent pot oferir més orientació mitjançant la producció d'una carta de desitjos. Aquest document orienta les decisions dels fiduciaris en la seva gestió i distribució dels actius del fideïcomís.
No us preocupeu si sembla que hi ha moltes peces mòbils: normalment el Setlor ha estat assessorat per un professional qualificat, que treballarà amb elles durant tot el procés de planificació. D'aquesta manera, s'assegura que el tipus de fideïcomís constituït s'ajusta als objectius del Constituent, ajudant a identificar els Patrons més adequats i qui s'han de beneficiar i quan, configurant els aspectes operatius i assessorant de les consideracions i/o conseqüències fiscals, entre d'altres. Després del procés de planificació, si s'ha informat d'un Trust offshore, es contacta amb un proveïdor de serveis de confiança com Dixcart per organitzar l'establiment del Trust, i que normalment proporciona fiduciaris en aquesta jurisdicció offshore.
Parts del Patronat: El Fiduciari
Quan el Constituent posa els actius en fideïcomís, el títol legal d'aquests actius es passa als seus fiduciaris designats. Els fideïcomissaris tenen obligacions estrictes de gestionar el fons fiduciari d'acord amb els termes de l'escriptura de fideïcomís: aquestes obligacions legals permeten als beneficiaris fer complir els drets equitatiu davant un tribunal.
Tot i que és possible que el liquidador sigui un fiduciari, és molt inusual i anul·laria qualsevol objectiu de planificació fiscal. En teoria, un Beneficiari també podria ser un Fiduciari, però això normalment està exclòs per l'Escriptura de Fiduciari i entraria en conflicte amb les obligacions dels Fiduciaris que es descriuen a continuació.
Cada jurisdicció de dret comú tindrà el seu propi conjunt de legislació pertinent que els síndics hauran de complir. A l'illa de Man, la llei rellevant inclou el Llei de fideïcomís de 1961, Llei de confiança de 1995 i Llei de fideïcomís de 2001 entre altres actes. Molts d'aquests s'aferren i es desenvolupen en doctrines de common law existents anteriorment, així com s'hi afegeixen, per proporcionar més claredat i certesa, per exemple, el deure de cura dels fiduciaris en relació amb els poders d'inversió i els estàndards professionals que s'esperen d'ells.
De fet, el deure de diligència es troba al cor de la funció del síndic. Tots els fideïcomissaris estan obligats a deures fiduciaris, com els directors d'una empresa. Això vol dir que els fideïcomissaris són conjuntament i severament responsables de les accions que prenen (o no prenen) en relació amb el fideïcomís. Aquestes tasques generals es resumeixen breument a continuació:
- Exercir una cura i habilitat raonables, tenint en compte la capacitat del seu nomenament i qualsevol habilitat o coneixement especialitzat, és a dir, actuar com a professional o síndic laic, etc.;
- Entendre i complir les seves obligacions d'acord amb els termes del Patronat;
- Mantenir i actuar en interès dels Beneficiaris, mantenint-lo separat del seu propi patrimoni;
- Per evitar conflictes d'interessos, per exemple, situacions en què el Fiduciari pot prendre decisions per obtenir beneficis personals, o per a beneficis d'altres persones en desavantatge als Beneficiaris;
- Actuar de manera justa i imparcial amb els Beneficiaris;
- Exercir les facultats només per a les finalitats que li han estat atribuïdes i de bona fe
- Proporcionar un compte exacte del fons fiduciari a petició del beneficiari.
També hi ha el deure del Fiduciari d'actuar gratuïtament tret que s'indiqui el contrari dins dels termes del Patronat; però la majoria dels arranjaments moderns preveuen una remuneració raonable.
Al Regne Unit, els administradors no estan regulats i no cal que tinguin llicència. No obstant això, en jurisdiccions com l'illa de Man, a més de les proteccions legals i de dret comú disponibles, els fiduciaris professionals estan regulats per la Autoritat de Serveis Financers de l’Illa de Man i amb llicència sota la Llei de serveis financers de 2008.
Com podeu veure, ser síndic pot ser una tasca complexa, sobretot per les obligacions legals i les responsabilitats posteriors en què incorre el nomenament. A més d'això, hi pot haver implicacions fiscals a considerar que poden generar més responsabilitats per als fiduciaris. Per a la brevetat, tractarem diverses consideracions rellevants i bones pràctiques rellevants per al paper de fiduciari al nostre proper article d'aquesta sèrie.
Parts del Patronat: El Beneficiari
Quan es redacta l'escriptura de fideïcomís, s'han de nomenar els Beneficiaris o les categories de Beneficiaris. En fer-ho, el Constituent indica a qui volen beneficiar-se o ser elegible per beneficiar-se del Trust. Els Beneficiaris es poden beneficiar de:
- Els ingressos del fideïcomís, per exemple, lloguer de propietats o ingressos d'inversió,
- El capital del fideïcomís, per exemple, aconseguir que se'ls distribueixin actius en circumstàncies específiques, o bé
- Tant els ingressos com el capital.
Recordeu que els patrons normalment estan exclosos dels beneficis, encara que com s'ha dit anteriorment, els patrons professionals poden rebre una remuneració raonable. Hi ha tipus de fideïcomisos on el constituent pot retenir un interès automàtic sobre els ingressos durant la seva vida, per exemple, un interès en el fideïcomís de possessió: això es discutirà al següent article.
L'elecció dels Beneficiaris o categories de Beneficiaris pot ser un exercici complicat per al Constituent, que ha de sospesar diverses consideracions, com ara:
- El colon està casat?
- El cònjuge actual necessita accedir al fons?
- El Colocador té un antic cònjuge?
- El Colocador té fills?
- El Colocador té fills d'una relació anterior?
- Algú depèn econòmicament del Sentlor?
- El Constituent té algun dependent vulnerable?
- Qui considera que el Colocador es mereix?
- Hi ha alguna entitat benèfica/no lucrativa que estigui a prop del cor del Setlor?
L'escriptura de confiança també pot incloure exclusions, que poden detallar qualsevol persona que el Constituent no vulgui que es consideri.
El fons fiduciari es pot repartir en un fons principal i elements de subfons, separats per a determinats Beneficiaris. en termes pràctics, es creen subfons per als Beneficiaris o categories de Beneficiaris dels quals només poden beneficiar-se.
En cas que el Constituent vulgui modificar la llista de Beneficiaris o categories, en funció del tipus de fideïcomís, pot fer una Escriptura de Variació. En el cas d'un fideïcomís discrecional, el constituent subministraria una carta de desitjos actualitzada als fiduciaris; recordeu que aquest document no és vinculant per als fiduciaris i només és persuasiu. requerit.
La naturalesa del fideïcomís definirà els drets que el Beneficiari pot intentar fer valer. Per exemple, els fideïcomisos discrecionals, que ara s'utilitzen habitualment en la planificació patrimonial moderna o en la planificació de successions a causa de la seva flexibilitat. Aquests fideïcomisos transmeten pocs drets al beneficiari, ja que la gestió i distribució de la propietat del fideïcomís queda a criteri dels fiduciaris. Tanmateix, tant el constituent com el beneficiari es poden reconfortar en aquestes circumstàncies dels deures fiduciaris dels fideïcomissaris; pel qual els actius s'han de gestionar en el millor interès dels Beneficiaris.
Parts del Patronat: El Protector
Tot i que no és un requisit obligatori, el Constituent pot optar per nomenar un Protector des del principi. El protector d'un fideïcomís és una part independent que no és un fideïcomissari, però que se li atorga poders en virtut de l'escriptura de confiança. El protector assegura que els fiduciaris administren el fideïcomís d'acord amb l'escriptura del fideïcomís i els desitjos del constituent.
Normalment, el Protector serà un professional de confiança i qualificat, que ja pot tenir una relació amb el Constituent o la seva família, com ara un Advocat o Assessor Financer.
El Protector proporciona efectivament un suport a l'abús de poders dels síndics. Per exemple, quan es nomena un Protector, és habitual que el Protector es reservi determinats poders, tingui el poder de vetar accions administratives específiques, o aquestes accions poden requerir la seva signatura per tal de ser de bona fe. El poder més comunament atorgat a un protector és el poder de nomenar o destituir fiduciaris, o de consentir una distribució.
A part de guiar accions particulars del fideïcomís, el paper de protector pot proporcionar consol al Constituent que el fideïcomís s'està administrant com es pretén. No obstant això, els Constituents haurien d'equivocar-se amb la precaució a l'hora de considerar si designar un Protector i quines facultats reservar-los, ja que això pot comportar molts problemes en la gestió eficaç i eficient del Patronat.
Parts del Patronat: Tercers
Finalment, pel que fa al funcionament del Fons Fiduciari, els Patrons poden buscar la designació de diferents professionals qualificats per garantir el millor resultat per al Fons Fiduciari i els Beneficiaris. La naturalesa dels actius liquidats determinarà quins serveis professionals es requereixen, però normalment poden incloure:
- Gestors d'inversions
- Administradors de finques
- Assessors Fiscals
Treballant amb un proveïdor de serveis de confiança
Dixcart fa 50 anys que ofereix serveis de fiduciari i orientació; ajudant els clients amb l'estructuració eficaç i l'administració eficient dels fideïcomisos offshore.
Els nostres experts interns i empleats sèniors estan qualificats professionalment, amb una gran experiència; això vol dir que estem ben situats per donar suport i assumir la responsabilitat del Trust Offshore, actuant com a fideïcomissari i oferint serveis de consultoria especialitzats si escau. Si és necessari, el Grup Dixcart també pot ajudar les persones que necessitin serveis de planificació fiscal i patrimonial.
Hem desenvolupat una àmplia gamma d'ofertes, que inclou una varietat d'estructures de l'illa de Man. Des de la planificació i l'assessorament previ a l'establiment fins a la gestió diària del vehicle i la resolució de problemes, podem donar suport als vostres objectius en cada etapa.
Parlem!
Si necessiteu més informació sobre l'ús d'Offshore Trusts o estructures de l'illa de Man, no dubteu a posar-vos en contacte amb David Walsh a Dixcart:
Dixcart Management (IOM) Limited té llicència de l’Illa de Man Financial Services Authority.
