Et fritatt fond fra Isle of Man - hva, hvordan og hvorfor?
Unntatte midler er et ofte oversett kjøretøy som kan gi en klient en kostnadseffektiv, skreddersydd løsning for å nå sine langsiktige økonomiske mål.
Under et Isle of Man -fritatt fond må forskriftskrav oppfylles, men funksjonærer (som forvaltere og/eller administratorer) har mye fleksibilitet og frihet til å oppnå fondets formål.
Som funksjonær kan Dixcart hjelpe profesjonelle tjenesteleverandører som finansielle rådgivere, advokater, regnskapsførere etc. med å etablere fritatte midler som er hjemmehørende på Isle of Man.
I denne artikkelen vil vi dekke følgende emner for å gi en rask oversikt:
- Hvordan defineres et Isle of Man -fritatt fond?
- Hvorfor etablere et fritatt fond på Isle of Man
- Hvilke beholdningsstrukturer er passende for å opprette unntaksfondet?
- Et eksempel på et fritatt fond på Isle of Man
Hvordan defineres et Isle of Man -fritatt fond?
Som navnet antyder, etableres et Isle of Man -fritatt fond på Isle of Man; derfor gjelder manks lov og forskrift.
Alle Isle of Man -midler, inkludert unntatte midler, må samsvare med betydningen definert i Kollektiv investeringsordning 2008 (CISA 2008) og regulert under Financial Services Act 2008.
I henhold til plan 3 i CISA må et fritatt fond oppfylle følgende kriterier:
- Det fritatte fondet skal ikke ha mer enn 49 deltakere; og
- Fondet skal ikke promoteres offentlig; og
- Ordningen må være (A) en andelfond som er underlagt lovene på Isle of Man, (B) et Open Ended Investment Company (OEIC) dannet eller innlemmet under Isle of Man Companies Acts 1931-2004 eller Companies Act 2006, eller (C) et begrenset partnerskap som er i samsvar med del II i partnerskapsloven 1909, eller (D) slik annen beskrivelse av en ordning som er foreskrevet.
Begrensningene for det som ikke regnes som en kollektiv investeringsordning er inneholdt i CISA (definisjon) ordre 2017, og disse gjelder for et fritatt fond. Endringer i reglene som er beskrevet i CISA 2008 er tillatte, men bare etter søknad og godkjenning fra Isle of Man Financial Services Authority (FSA).
Utnevne en administrator for et fritatt fond på Isle of Man
En funksjonær i et fritatt fond, for eksempel Dixcart, må også inneha passende lisens hos FSA. Forvaltning og administrasjon av fritatte midler faller inn under klasse 3 (11) og 3 (12) i Financial Services Act 2008's Ordre om regulerte aktiviteter 2011.
Det fritatte fondet må oppfylle kravene til Isle of Man (f.eks. AML/CFT). Som fungerende funksjonær er Dixcart godt posisjonert til å veilede og bistå i alle gjeldende regulatoriske spørsmål.
Tilgjengelige aktivaklasser for et Isle of Man -fritatt fond
Når det er etablert, er det ingen restriksjoner på aktivaklasser, handelsstrategi eller utnyttelse av det fritatte fondet - noe som gir en stor grad av frihet for å nå kundens ønskede mål.
En fritatt ordning er ikke påkrevd for å oppnevne en depotmottaker eller få regnskapet revidert. Fondet står fritt til å gjennomføre de ordninger som er hensiktsmessige for å beholde sine eiendeler, enten ved bruk av tredjepart, direkte eierskap eller via spesialformål for å skille adskilte aktivaklasser.
Hvorfor etablere et fritatt fond på Isle of Man?
Isle of Man er en selvstyrende kroneavhengighet med en Moody's Aa3 Stable-vurdering. Manx -regjeringen kan skryte av sterke relasjoner til OECD, IMF og FATF; samarbeide med den lokale Financial Services Authority (FSA) og tjenesteleverandører for å sikre en global og moderne tilnærming til samsvar.
Den forretningsvennlige regjeringen, fordelaktige skatteregimet og statusen "hviteliste" gjør øya til et ledende internasjonalt finanssenter med mye å tilby innkommende investorer.
Gjeldende skattesatser inkluderer:
- 0% selskapsskatt
- 0% gevinstskatt
- 0% arveavgift
- 0% kildeskatt på utbytte
Hvilke beholdningsstrukturer er passende for å etablere et Isle of Man -fritatt fond?
Selv om CISA 2008 gir en liste over gjeldende strukturer, er "Open Ended Investment Companies" (OEICs) og "Limited Partnerships" de mest brukte.
Bruken av et selskap eller et begrenset partnerskap tilbyr en rekke særpreg, bare de generelle egenskapene presenteres nedenfor. For mer informasjon, relevant for kundens spesifikke omstendigheter, ta kontakt.
Bruke en OEIC -struktur for et fritatt fond fra Isle of Man
Et Isle of Man -selskap drar fordel av en skattesats på 0% på handels- og investeringsinntekter. De kan også registrere seg for merverdiavgift, og virksomheter på Isle of Man faller inn under Storbritannias momsregime.
Det er ingen forskriftsmessige krav til sammensetningen av et styre eller dokumentasjonen for fritatte fond. Det er imidlertid tilrådelig, til fordel for investoren, å inkludere så mange detaljer om fondets formål og mål, så langt en rimelig person kan forvente, å ta en velinformert beslutning.
En OEIC kan opprettes ved å etablere et selskap under enten Selskapslover 1931Eller Selskapsloven 2006; utfallet av begge kjøretøyer vil være sammenlignbart, men på noen områder er den juridiske formen og konstitusjonen ganske forskjellige. Dixcart kan bistå med effektiv etablering og administrasjon av en OEIC -beholdningsstruktur for et fritatt fond hjemmehørende på Isle of Man.
Bruke et begrenset partnerskap for et fritatt fond fra Isle of Man
Begrenset partnerskap er en kategori av 'Closed-ended Collective Investment Scheme'. Begrenset partnerskap vil bli registrert under Partnerskapsloven 1909, som gir de juridiske rammene og kravene til kjøretøyet, for eksempel:
S47 (2)
- Må ha en eller flere General Partners, som er ansvarlig for all gjeld og forpliktelser til firmaet .; og
- En eller flere personer kalt Limited Partners, som ikke er ansvarlig utover det innbetalte beløpet.
s48
- s48 (1) Hvert kommanditselskap må registreres i henhold til 1909 -loven;
- s48A (2) Hvert aksjeselskap skal ha et forretningssted på Isle of Man;
- s48A (2) Hvert kommandittselskap skal utnevne en eller flere personer bosatt på Isle of Man, autorisert til å godta forkynnelse av enhver prosess eller dokumenter på vegne av partnerskapet.
Mange av tjenestene som kreves for etablering av et begrenset partnerskap på Isle of Man kan leveres av Dixcart. Disse inkluderer de som er knyttet til; General Partners, det registrerte forretningsstedet og administrasjonen av Limited Partnership.
General Partner må være ansvarlig for den daglige beslutningen og styringen av partnerskapet. Partnerskapet kan imidlertid engasjere tredjepartsformidlere for råd og administrasjonstjenester med hensyn til eiendelene.
Investeringen gjøres vanligvis gjennom et rentefrit lån som tilbakebetales ved forfall, sammen med eventuell gjenværende saldo som vekst, til aksjeselskapene. Den eksakte formen dette tar vil bli bestemt av vilkårene i partnerskapet og de personlige skatteforholdene til hver spesifikk begrenset partner. Limited Partners vil være underlagt skatteregimet de er bosatt i.
Et eksempel på et fritatt fond på Isle of Man
Viktige fordeler ved en ordning med fritak fra en Isle of Man oppsummert
- Enkelhet i eierskap - konsoliderer eiendeler av enhver klasse til ett kjøretøy med redusert administrasjon for klienten.
- Fleksibilitet i aktivaklasse og investeringsstrategi.
- Kostnadseffektivitet.
- Kunden kan beholde en grad av kontroll og kan oppnevnes som en fondrådgiver.
- Personvern og konfidensialitet.
- Fondets administrator/forvalter er ansvarlig for overholdelse og for å oppfylle forskriftsforpliktelsene.
- Isle of Man har en Aa3 Stable Moody's -rating, har sterke internasjonale relasjoner og er høyt ansett som en jurisdiksjon.
Kontakt oss
Unntatte midler er utenfor omfanget av normal fondregulering på Isle of Man, og med de forskjellige beholdningsstrukturene som er tilgjengelige, er denne kategorien av fond spesielt egnet for private investeringer.
Dixcart gir et enkelt kontaktpunkt for oppsett og forvaltning av fritatte midler og fondskjøretøy; etablering av fondet og organisering av dannelse og forvaltning av de underliggende holdingselskapene.
Hvis du trenger mer informasjon om Isle of Man-fritaksmidler eller noen av kjøretøyene som er diskutert, kan du gjerne ta kontakt med David Walsh, på Dixcart Isle of Man, for å se hvordan de kan brukes til å nå dine mål:
Dixcart Management (IOM) Limited er lisensiert av Isle of Man Financial Services Authority ***
*** Denne informasjonen er gitt som veiledning per 01/03/21 og skal ikke betraktes som råd. Det mest hensiktsmessige kjøretøyet bestemmes av individuelle klientbehov, og det bør søkes spesifikk råd.
